Основатель крупнейшего транспортно-логистического холдинга России Сергей Шишкарев официально отказался от реализации опциона на выкуп доли госкорпорации «Росатом» в группе компаний «Дело». Сделка по консолидации активов не состоялась в связи с невозможностью привлечь необходимое финансирование в установленные корпоративным договором сроки.

Причины отмены сделки и финансовые условия

Согласно условиям соглашения, у предпринимателя было 120 дней на то, чтобы аккумулировать средства для выкупа пакета акций, принадлежащего госкорпорации. Общая сумма сделки оценивалась в 74 млрд рублей. Однако неблагоприятная рыночная конъюнктура и текущая макроэкономическая ситуация стали ключевыми барьерами для привлечения капитала.

По данным экспертов, высокая стоимость заемного финансирования и волатильность на рынках капитала затруднили формирование устойчивой финансовой модели для выкупа.

Шишкарев прокомментировал ситуацию следующим образом:

Макроэкономическая ситуация и рыночная конъюнктура не позволяют сформировать приемлемую для всех сторон конфигурацию сделки, гарантирующую устойчивое будущее Группы компаний «Дело».

Последствия для структуры собственности

Завершение периода действия преимущественного права на выкуп влечет за собой изменение условий владения активом. В соответствии с регламентами группы, теперь ситуация развивается в следующем русле:

  • Право на выкуп доли Сергея Шишкарева переходит к «Росатому».
  • Госкорпорация получает возможность увеличить свое влияние в крупнейшем логистическом операторе страны.
  • Операционная деятельность ГК «Дело» продолжается в штатном режиме, несмотря на несостоявшуюся транзакцию.

Стратегическое значение актива

Группа компаний «Дело» управляет ключевыми морскими контейнерными терминалами в Азово-Черноморском, Балтийском и Дальневосточном бассейнах, а также является собственником крупнейшего оператора фитинговых платформ. Сотрудничество с «Росатомом» началось в 2019 году, когда госкорпорация приобрела 30% акций управляющей компании, что было направлено на развитие транзитного потенциала Северного морского пути.

На текущий момент стороны остаются партнерами по бизнесу, однако изменение конфигурации сделки может привести к дальнейшему усилению роли государственного сектора в стратегически важной транспортной отрасли. Дальнейшее развитие событий будет зависеть от решений руководства «Росатома» относительно реализации своего права на расширение доли в капитале холдинга.